Den ersten Teil der Family-Office-Serie finden Sie hier:
Aus unserer Beratungspraxis heraus erleben wir zahlreiche Fälle, in denen Familien über Jahre hinweg ihr Familienvermögen durch das betriebswirtschaftliche Personal des von Ihnen geführten Unternehmens mitverwalten lassen – wir nennen das das Embedded Family Office, wir wir bereits in unserem ersten Beitrag der Family-Office-Serie erläutert haben. Aus diesem Modell heraus wächst oft auch der Wunsch nach klarer Trennung, Vertraulichkeit und Professionalisierung. Eine gute Möglichkeit bietet dann ein Spin-Out in eine eigene Gesellschaft: Ein Single Family Office wird geboren.
Nicht weniger selten kann die Gründung eines Family Office beim Verkauf des eigenen Unternehmens erst virulent werden, wenn mit dieser Transaktion ein großes Barvermögen unmittelbar frei verfügbar wird – oder wenn mit einem Generationenwechsel Veränderungen angestoßen werden.
In unserem zweiten Beitrag möchten wir daher beleuchten, wie sich ein Single Family Office gründen lässt. Soviel vorweg: Das Single Family Office stellt das Family Office in Reinform dar. Die Vermögensverwaltung wird kompromisslos auf eigene Beine gestellt und streng nach dem Risiko- und Strategieprofil der Familieninteressen ausgerichtet. Zudem ist es gerade das Single Family Office, welches als vertrauter Dienstleister auch entlastend in anderen Lebensbereichen unterstützen kann.
Die Errichtung eines Single Family Office ist eine Entscheidung mit weitreichender Tragweite. Die Familie gründet eine neue, eigene Gesellschaft. Sie geht hiermit – erneut – in eine gemeinsame unternehmerische Verantwortung, beschäftigt eigenes Personal, stellt sich rechtlichen und regulatorischen Pflichten und verursacht Kosten, die laufend zu tragen sind.
Überlegungen vor der Gründung eines Single Family Office
Wir wollen daher zeigen, welche Motive zur Gründung eines Single Family Office führen und welche wichtigen Schritte vor und bei der Gründung zu bedenken sind. In vielen Teilen können diese Ausführungen entsprechend auf Multi Family Offices oder Mischformen zwischen Single und Multi Family Office übertragen werden.
Zentraler Treiber für die Gründung eines Single Family Office ist regelmäßig der Wunsch nach generationsübergreifendem Vermögenserhalt. Der über Jahrzehnte erarbeitete Wohlstand soll schließlich noch vielen kommenden Familiengenerationen zugutekommen. Dabei sind es Unabhängigkeit von Fremdanbietern und Eigenständigkeit in der Anlagestrategie, die Anlass zur selbstverwalteten Vermögensanlage geben. Oft kann es darüber hinaus den Familienzusammenhalt stärken, ein Single Family Office zu gründen. Auch Nachfolgegenerationen können als Führungskräfte aufgebaut werden und Familienmitgliedern herausfordernde berufliche Tätigkeiten übernehmen. Sprich: Die Aufgabenbereiche eines Single Family Office können sehr viel weiter reichen als die reine Verwaltung des eigenen Vermögens.