Für die Übernahme des Kontora Family Office durch die US-Vermögensmanager-Plattform Alti Tiedemann Global (Alti Global), die wir im März hier verkündet haben, ist nun auch der finanzielle Rahmen bekannt.
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Für die Übernahme des Kontora Family Office durch die US-Vermögensmanager-Plattform Alti Tiedemann Global (Alti Global), die wir im März hier verkündet haben, ist nun auch der finanzielle Rahmen bekannt.
Wie aus Finanzunterlagen von Alti Global hervorgeht, beläuft sich der Kaufpreis für das Hamburger Multi Family Office auf rund 15,7 Millionen US-Dollar. Das entspricht umgerechnet rund 13,4 Millionen Euro.
Im Detail setzte sich die Transaktion wie folgt zusammen: Alti Global erwarb nach eigenen Angaben Vermögenswerte in Höhe von 27,2 Millionen US-Dollar und gleichzeitig Verbindlichkeiten von 11,5 Millionen US-Dollar.
Der daraus resultierende Nettowert von 15,7 Millionen US-Dollar spiegelt somit die Bilanzierung der übernommenen Vermögenswerte und Verbindlichkeiten wider. Ein wesentlicher Bestandteil dieses Werts sind immaterielle Vermögenswerte in Höhe von 14,8 Millionen US-Dollar.
Dazu zählen die Marke, Lizenzen und insbesondere auch Kundenbeziehungen, die mit knapp 10 Millionen US-Dollar den größten Posten bilden. Zudem gibt es etwa auch einen Goodwill von 542.000 US-Dollar, der auf den erwarteten Synergien bei Betrieb und Belegschaft beruht.
Übernahme als strategische Allianz
Die Akquisition von Kontora, das 2006 gegründet wurde und mit 89 Mitarbeitern rund 14 Milliarden Euro Vermögen betreut, ist für die Vermögensmanagement-Plattform Alti Global nach Bekunden der Verantwortlichen ein wichtiger Meilenstein. Alti Global ist ein Unternehmen, das mehrere Multi-Family- und Investment Offices für UHNW-Kunden unter seinem Dach zusammengeschlossen hat.
Das Unternehmen, entstanden aus der Fusion von Tiedemann Advisors (USA) und Alvarium Investments (UK), administriert aktuell ein Vermögen von rund 77 Milliarden US-Dollar. Das Unternehmen integriert mit Kontora das erste deutsche Unternehmen in sein Netzwerk von mittlerweile mehr als zehn Multi Family Offices weltweit.
Die treibende Kraft hinter dem Zusammenschluss war laut Stephan Buchwald und Patrick Maurenbrecher, den geschäftsführenden Gesellschaftern von Kontora, die Suche nach einer „Einkaufsgemeinschaft im Investmentbereich“, um weitere Anlagemöglichkeiten und Kostenvorteile im Bereich alternativer Anlagen zu erzielen.
Alti Global wiederum suchte nach einem Partner in Deutschland und identifizierte Kontora als „relevantestes Multi Family Office mit dem klarsten strategischen Ansatz am deutschen Markt“. Für Kontora-Kunden ergeben sich Buchwald und Maurenbrecher zufolge erhebliche Vorteile: Eine größere globale Investment- und Dienstleistungsplattform, stärkere Verhandlungsmacht gegenüber Managern und die Möglichkeit, Kostenvorteile direkt weiterzugeben.
Ein wesentlicher Aspekt des Deals ist es, dass die Kontora-Gesellschafter Buchwald und Maurenbrecher an Bord bleiben. Das Duo soll auch die volle Entscheidungsfreiheit über die strategische Ausrichtung von Kontora behalten.
Mit den kombinierten 77 Milliarden US-Dollar von Alti und 14 Milliarden Euro von Kontora hat die Schlagkraft des Netzwerks nochmals zugelegt. Bereits im Februar 2024 war der deutsche Versicherer Allianz bei Alti Global eingestiegen. Deren Venture-Capital-Tochter Allianz X erklärte, bis zu 300 Millionen US-Dollar in Alti Global investieren zu wollen. Alti Global gab das Ziel aus, dieses frische Kapital primär für weitere Übernahmen nutzen zu wollen.